鑫鼎晟研究观察发现，在2023年大量绿氢项目“跑步入场”的基础上，2024年将迎来集中开工潮，推动我国氢能产业正式进入加速发展阶段。随着电解槽招标规模快速提升、上游制氢设备需求率先放量，以及光伏、储能持续降本，绿氢产业正从政策驱动逐步迈向规模化与初步商业化。
统计数据显示，2023年1月至12月，国内已公开招标电解槽的绿氢项目共计19个，合计电解槽招标规模达1882MW，接近2GW，同比实现翻番。国金证券分析认为，结合国家规划到2025年实现年产10万吨至20万吨绿色氢燃料、地方规划合计达100万吨绿氢产能，2024年绿氢项目将迎来集中开工期，制氢设备需求有望显著增长，乐观情形下，2024年国内电解槽招标规模或同比再度翻倍，达到4GW水平。
中国信息协会常务理事、国研新经济研究院创始院长朱克力指出，随着2023年绿氢项目电解槽招标量翻倍增长，氢能产业已站上新的发展起点。在风、光、储、氢相关设备持续降本以及政策支持的双重驱动下，绿氢产业发展动能不断增强。
与以往氢能产业以下游燃料电池及示范应用率先推进的路径不同，2023年以来，行业发展重心明显转向上游绿氢制取环节，并直接拉动了电解槽等核心装备需求快速释放。
2023年8月，国内规模最大的光伏制氢示范项目在新疆库车实现全面投产，标志着绿氢工业化规模应用逐步开启。统计显示，2023年内大量绿氢项目完成立项申报，规划产能已超过450万吨。同时，多地相继出台绿氢生产补贴政策，为制氢端前期发展提供制度保障，上游制氢设备迎来快速发展窗口期。
国金证券认为，在绿氢项目立项高速增长背景下，随着项目逐步推进，后续将迎来设备集中招标阶段，制氢端设备需求将率先爆发，主要包括电解槽、制氢电源、储氢球罐等装备，其中电解槽作为核心设备将最先受益。
在此趋势下，氢能产业链企业加快向绿氢制氢端布局。例如，奥扬集团在原有LNG气瓶优势基础上，加速拓展储氢及制氢装备领域，并于2023年推出2000Nm³碱式电解水制氢装备及大容积液氢瓶产品，体现出产业链企业向上游关键环节延伸的趋势。
实现绿氢规模化应用的核心约束仍在于经济性。当前，大型化工及能源企业虽积极布局绿氢项目，但从已投运的示范项目看，其商业模式仍处于探索阶段。
中信证券研究院结合内蒙古等地区政策测算认为，在风光互补电站模式下，2024年绿氢制取成本有望下降至25元/kg以下，在部分应用场景中具备初步经济性。中关村物联网产业联盟相关负责人亦指出，随着技术成熟与规模化生产推进，绿氢成本仍具进一步下行空间。
值得关注的是，2023年以来，光伏与储能成本持续下降，使得阶段性绿氢经济性已开始显现。国金证券分析指出，“光储氢平价”或将成为氢能产业的重要拐点，在新能源成本下行背景下，部分区域已实现阶段性绿氢平价，整体成本正逐步向全面平价逼近。
当前，绿氢平价趋势正通过跨区域输送与基础设施建设两条路径加速推进。一方面，“西氢东送”模式逐步展开。以内蒙古为代表的地区，正探索以绿氢为载体的新能源跨区域输送方式，结合绿氢长时储能特性，通过输氢管道建设实现“以输氢代输电”。同时，液氢运输相关标准逐步放开，关键技术持续突破。
另一方面，氢能基础设施建设明显提速。根据中石化发布的氢能中长期发展规划，其到2025年将建成约12万吨/年的加氢能力，预计对应建设650座以上加氢站，将同步带动加氢站配套设备需求释放。
在储运环节加速发展的背景下，上游碳纤维材料行业亦迎来新机遇。业内人士指出，随着储氢气瓶需求增长，碳纤维复合材料用量将显著提升，未来几年储氢气瓶领域有望与风电领域共同迈入年需求10万吨级阶段。
从应用端看，2023年以来，燃料电池汽车（FCV）开始进入放量阶段。根据中汽协数据，2023年1月至11月，FCV累计上险量达5287辆，11月单月产销同比增幅均超过70%。国金证券认为，随着地方政策细则逐步落地，2024年燃料电池及氢能应用有望进入持续放量提速阶段。
鑫鼎晟研究院认为，随着廉价氢气供应增加、储运成本持续下降，氢能在交通领域的经济性将进一步提升。同时，工业、发电、供暖等领域对氢能的应用兴趣不断增强，未来有望形成多元化应用格局。
综合来看，2024年有望成为我国绿氢项目集中开工、氢能产业由“示范驱动”迈向“规模驱动”的关键一年。在政策支持、技术进步与成本下降的多重作用下，上游制氢设备率先放量，储运与基础设施协同推进，应用端逐步打开，氢能产业链整体进入加速演进阶段。随着绿氢平价趋势逐步明朗，氢能在我国能源转型中的战略价值将进一步凸显。
